Opcje a order flow: przepływy w opcjach to inny rodzaj danych
Na opcjach też istnieje order flow, ale to inny rodzaj analizy: zamiast footprintu jednego instrumentu patrzy się na przepływy w tysiącach serii (ceny wykonania i terminy), na pozycje dealerów i ich zabezpieczanie. To osobna specjalizacja.
Order flow w tej grupie
Popularne są opcje na S&P 500 (SPX) i na kontrakt ES, w tym opcje wygasające tego samego dnia (0DTE). Ich obrót wpływa na rynek kontraktów przez zabezpieczanie pozycji przez dealerów.
Dane o opcjach są prawdziwe, ale rozproszone na wiele serii i giełd, a ich interpretacja (np. ekspozycja gamma dealerów) opiera się na założeniach. Traktuję to jako tło, a nie główne narzędzie.
Instrumenty (4)
| Instrument | Symbol | Giełda | Wartość ruchu | Order flow |
|---|---|---|---|---|
| Opcje na S&P 500 (SPX, w tym 0DTE) inny rodzaj order flow, jako tło | SPX | Cboe | — | Ograniczony |
| Opcje na kontrakty E-mini S&P 500 | ES | CME | — | Ograniczony |
| Opcje na akcje i ETF (SPY, QQQ, spółki) rozproszone serie i giełdy | — | wiele giełd USA | — | Ograniczony |
| Opcje na WIG20 bardzo mała płynność | OW20 | GPW | — | Nie nadaje się |
Inne grupy
- Indeksy giełdowe USA
- Indeksy Europy i Azji
- Stopy procentowe i obligacje
- Waluty (kontrakty walutowe)
- Energia
- Metale
- Towary rolne i hodowlane
- Zmienność i kryptowaluty na giełdzie
- Polska: GPW
- Akcje i ETF w USA
- Gdzie order flow nie działa
- Wszystkie instrumenty
Najczęstsze pytania
Czy na opcjach jest order flow?
Tak, ale w innej formie: przepływy w wielu seriach, pozycje dealerów i ich zabezpieczanie. To osobna specjalizacja, a nie footprint jednego instrumentu.
Czy opcje 0DTE wpływają na kontrakty?
Mogą, bo dealerzy zabezpieczają pozycje w kontraktach i akcjach. Siłę tego wpływu ocenia się jednak na podstawie założeń.
Treść edukacyjna, nie rekomendacja inwestycyjna. Specyfikacje kontraktów (wielkość ticka, mnożnik, godziny) giełdy czasem zmieniają: przed handlem sprawdź aktualną specyfikację na stronie giełdy. Ocena dotyczy przydatności do analizy order flow, a nie opłacalności handlu. Kontrakty terminowe z dźwignią wiążą się z wysokim ryzykiem utraty kapitału.